Зміст
Після озвучування ідеї спалювання частини комісії для стабілізації курсу газу в Ethereum , криптодобувні компанії та пули почали шукати спосіб не втратити частини своїх доходів. Одним з виходів, який і почав досить активно застосовуватися після активації London, стало використання ринкової неефективності та деяких недоліків архітектури другої капіталізації криптовалюти. Хоча таким чином і вдалося відшкодувати частину втрат хардфорку , але це негативно впливає на всю інфраструктуру. До чого може призвести використання ковзань і як з цим можна боротися розглянемо далі.
Що таке Miner Extractable Value
Принцип розподіленого реєстру у концепції криптовалют передбачає незмінну структуру, підтримкою якої, зокрема, займаються і майнери. Останні збирають транзакції, відправлені в мережу, і включають в блоки реєстру. І якщо блокчейн дає гарантію валідації перекладу, однак у майнерів залишається право включати записи в реєстр у довільному порядку, що не залежить від часу надсилання інформації про транзакцію до мережі.
У минулому майнінгові пули віддавали пріоритет при побудові черги транзакцій з досить високою ціною газу, що використовується в мережі для оплати переказу, хоча це не було обов’язковою умовою роботи мережі. Однак зараз майнери вирішили використати можливість пріорітизації транзакції для отримання додаткового прибутку, який отримав назву “невидимий податок”.
При надсиланні користувачем інформації про транзакцію в мережу переклад потрапляє до публічного простору, званого мемпулом. У ньому зберігається великий набір транзакцій, з якого і вибираються ті, що включатимуться до найближчого блоку. Невидимий податок реалізується спеціальними програмними рішеннями — ботами, які не просто шукають найвигіднішого переведення з великою комісією, а й перевіряють інформацію всередині транзакції. На основі останньої з’являється можливість проводити арбітражні транзакції та ліквідувати позики з недостатнім забезпеченням.
Якщо на реальному прикладі, можна розглянути угоди на децентралізованих біржах. Наприклад, хтось робить велику угоду, яка дещо рухає курс цільової криптовалюти на відносно велику величину. У цей час може бути створена заявка меншого обсягу, але з поточному курсу. У цей час майнери відкладають закриття арбітражної заявки, а арбітражну угоду закривають за власні кошти, одержуючи як комісію за транзакцію, а й прибуток від вигідного обміну криптовалюты.
То справді був узагальнений приклад. Насправді все набагато складніше. Докладніше можна ознайомитись у роботі Філіпа Дайана.
Які стратегії використовуються для реалізації Miner Extractable Value
Вже зараз склалася велика кількість стратегій, пов’язаних із реалізацією можливостей майнерів із отримання додаткового прибутку. Однак, найбільшого поширення набули три з них, всі вони пов’язані з тим чи іншим способом упорядкування транзакцій:
- Фронтраннінг – при ньому велика угода на децентралізованій біржі відкладається, в цей час відбувається покупка основного активу, після чого ордер закривається, що штовхає котирування нагору, після чого актив продається, таким чином і отримується додатковий прибуток.
- Бекраннінг – при цьому підході цільова транзакція передається в мережу зі зниженою ціною газу порівняно з концептуальною. Таким чином, майнер робить дію у другій транзакції, яка закривається одразу перед цільовою. Цей підхід набув особливого поширення серед оракулів, де, до завершення передбачення, майнер може зробити ставку.
- Поєднання двох попередніх стратегій. На децентралізованих біржах, як із фронтраннінгу, проводиться угода на арбітражі котирувань. Тільки в цьому випадку, за принципами бекранінгу, свою угоду майнер закриває відразу після великого ордера, не пропускаючи вперед звичайних користувачів.
Такі стратегії застосовуються і сучасних класичних ринках. Тільки, як правило, регулятори за цим суворо стежать, а велика кількість трейдерів не дозволяє отримати таку високу ефективність, як у випадку з розподіленою структурою криптовалют.
Згідно з сервісом MEV-Explore , з початку 2020 року учасники ринку витягли MEV на суму понад $700 млн.
До яких наслідків для Ethereum може призвести змова майнерів
Як співтовариство бореться із невидимим податком
Над рішенням щодо мінімізації наслідків від використання стратегії Miner Extractable Value працює одразу кілька організацій. Основним рішенням є принцип усунення інформаційної асиметрії в мережі. Для цього створюється окремий пул транзакцій, де ставки закриті, що знижує ефективність ботів. Також створюються окремі послуги, що дозволяють відстежувати поточну активність Miner Extractable Value, що дозволяє проводити угоди з урахуванням поправок на діяльність майнерів.
Також можна вважати одним із ефективних рішень розробку нових протоколів децентралізованих бірж із вбудованим захистом від використання стратегії Miner Extractable Value. Один із виходів – шифрування транзакцій до моменту включення їх у блок. Також можливе укладання прямих угод з появою зустрічних заявок без включення транзакції до загального мемпулу.
Існують інші методи, які вже використовуються в деяких клієнтах. Проте, вони настільки ефективні і є лише переходом до більш просунутим технікам.
Висновок
Алгоритм Miner Extractable Value щодо нового виду атаки на мережу Ethereum. Хоча він і був розроблений давно, але до оновлення London, майнери не мали необхідності використовувати додаткові, не зовсім чесні, джерела отримання доходу. Спалюючи частину комісійного збору, мережа сама підштовхнула криптодобувні пули шукати вихід.
Сам Віталік Бутерін упевнений, що у поточній реалізації протистояти Miner Extractable Value ефективно можна лише рішеннями другого рівня масштабування. Виключити ж експлуатацію можна буде після введення протоколу Ethereum 2.0, де майнерам невигідно реалізовуватиме будь-яку вразливість під загрозою штрафних санкцій. Однак, для цього розмір останніх має бути досить високим, щоб потенційний прибуток не зміг перекрити можливе покарання.
